NYSE: TELL - Tellurian Inc.

Price = Avg Price + (Avg Price * CAGR EPS% / 100)
EPS = Earning Per Share
CAGR EPS = CAGR 5 EPS
Key Rate — Leitzins
Excess Key Rate — Gewünschte Überschreitung des Leitzinses
EPS = -0.2938
CAGR EPS = 8.66%
Key Rate = 0.0433
Excess Key Rate = 2
Price = 0.8328 + (0.8328 * 8.66% / 100) = 0.9049

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Fairer Preis
Terminal Value — Kosten in der Zeit nach der Prognose
Company Value — Kosten im Prognosezeitraum
Count shares - Anzahl der Aktien
Terminal Value = Discount Ebitda(5) * (1 + Ebitda Yield) / (WACC - Ebitda Yield)
Company Value = ∑ (Discount Ebitda / (1 + WACC) ^ 5)
Discount Ebitda(5) = -0.0031
Ebitda Yield = -0.2852
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - Kosten für den Schuldendienst
Debt - Pflicht
Weight Debt - Kapitalisierungsgewicht im Verhältnis zur Verschuldung
Weight Cost Debt - Schuldengewicht im Verhältnis zur Kapitalisierung
Tax - Steuer
Interest Expense = 0.018
Debt = 0.3661
Market Cap = 0.7412
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 0.7412 / (0.7412 + 0.3661) = 0.6694
Weight Cost Debt = 100% - 0.6694 = 0.3306
Tax = 0.21
Cost Of Equity — Diskontsatz
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — risikofreie Rendite
β (beta) — Bestimmt das Risikomaß einer Aktie (Vermögenswert) im Verhältnis zum Markt und zeigt die Sensitivität von Änderungen der Rentabilität der Aktie im Verhältnis zu Änderungen der Marktrentabilität.
Risk Premium — Risikoprämie – Prämie für das Risiko einer Anlage in Aktien
Country Premium - Länderrisiko
k(f) = 2.89
β = 1.08
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 2.89 + 1.08 * 5.94 + 0 = 0.0932
WACC = (0.018 / 0.3661) * (100% - 0.6694) * (1 - 0.21) + 0.0932 + 0.6694 = 3.93
Terminal Value = Discount (-0.0031 * (1 + -0.2852) / (3.93 - -0.2852)) = -0.0057
Company Value = ∑ (-0.0031 / (1 + 3.93) ^ 5) = -0.0312
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (-0.0057 + -0.0312) / 565680000 = -0.0652

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Fairer Preis
Terminal Value — Kosten in der Zeit nach der Prognose
Company Value — Kosten im Prognosezeitraum
Count shares - Anzahl der Aktien
Terminal Value = Discount FCF(5) * (1 + FCF Yield) / (WACC - FCF Yield)
Company Value = ∑ (Discount FCF / (1 + WACC) ^ 5)
Discount FCF(5) = -0.5861
FCF Yield = 0.1226
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - Kosten für den Schuldendienst
Debt - Pflicht
Weight Debt - Kapitalisierungsgewicht im Verhältnis zur Verschuldung
Weight Cost Debt - Schuldengewicht im Verhältnis zur Kapitalisierung
Tax - Steuer
Interest Expense = 0.018
Debt = 0.3661
Market Cap = 0.7412
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 0.7412 / (0.7412 + 0.3661) = 0.6694
Weight Cost Debt = 100% - 0.6694 = 0.3306
Tax = 0.21
Cost Of Equity — Diskontsatz
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — risikofreie Rendite
β (beta) — Bestimmt das Risikomaß einer Aktie (Vermögenswert) im Verhältnis zum Markt und zeigt die Sensitivität von Änderungen der Rentabilität der Aktie im Verhältnis zu Änderungen der Marktrentabilität.
Risk Premium — Risikoprämie – Prämie für das Risiko einer Anlage in Aktien
Country Premium - Länderrisiko
k(f) = 2.89
β = 1.08
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 2.89 + 1.08 * 5.94 + 0 = 0.0932
WACC = (0.018 / 0.3661) * (100% - 0.6694) * (1 - 0.21) + 0.0932 + 0.6694 = 3.93
Terminal Value = Discount (-0.5861 * (1 + 0.1226) / (3.93 - 0.1226)) = -6.51
Company Value = ∑ (-0.5861 / (1 + 3.93) ^ 5) = -2.08
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (-6.51 + -2.08) / 565680000 = -15.19