NASDAQ: WULF - TeraWulf Inc.

Price = Avg Price + (Avg Price * CAGR EPS% / 100)
EPS = Earning Per Share
CAGR EPS = CAGR 5 EPS
Key Rate — Leitzins
Excess Key Rate — Gewünschte Überschreitung des Leitzinses
EPS = -0.3497
CAGR EPS = 8.66%
Key Rate = 0.0433
Excess Key Rate = 2
Price = 4.51 + (4.51 * 8.66% / 100) = 4.9

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Fairer Preis
Terminal Value — Kosten in der Zeit nach der Prognose
Company Value — Kosten im Prognosezeitraum
Count shares - Anzahl der Aktien
Terminal Value = Discount Ebitda(5) * (1 + Ebitda Yield) / (WACC - Ebitda Yield)
Company Value = ∑ (Discount Ebitda / (1 + WACC) ^ 5)
Discount Ebitda(5) = 0.000302
Ebitda Yield = 0.1339
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - Kosten für den Schuldendienst
Debt - Pflicht
Weight Debt - Kapitalisierungsgewicht im Verhältnis zur Verschuldung
Weight Cost Debt - Schuldengewicht im Verhältnis zur Kapitalisierung
Tax - Steuer
Interest Expense = 0.0348
Debt = 0.1236
Market Cap = 0.723
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 0.723 / (0.723 + 0.1236) = 0.854
Weight Cost Debt = 100% - 0.854 = 0.146
Tax = 0.21
Cost Of Equity — Diskontsatz
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — risikofreie Rendite
β (beta) — Bestimmt das Risikomaß einer Aktie (Vermögenswert) im Verhältnis zum Markt und zeigt die Sensitivität von Änderungen der Rentabilität der Aktie im Verhältnis zu Änderungen der Marktrentabilität.
Risk Premium — Risikoprämie – Prämie für das Risiko einer Anlage in Aktien
Country Premium - Länderrisiko
k(f) = 2.75
β = 1.52
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 2.75 + 1.52 * 5.94 + 0 = 0.118
WACC = (0.0348 / 0.1236) * (100% - 0.854) * (1 - 0.21) + 0.118 + 0.854 = 22.17
Terminal Value = Discount (0.000302 * (1 + 0.1339) / (22.17 - 0.1339)) = 0.0014
Company Value = ∑ (0.000302 / (1 + 22.17) ^ 5) = 0.000647
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (0.0014 + 0.000647) / 209960000 = 0.0099

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Fairer Preis
Terminal Value — Kosten in der Zeit nach der Prognose
Company Value — Kosten im Prognosezeitraum
Count shares - Anzahl der Aktien
Terminal Value = Discount FCF(5) * (1 + FCF Yield) / (WACC - FCF Yield)
Company Value = ∑ (Discount FCF / (1 + WACC) ^ 5)
Discount FCF(5) = -2.85
FCF Yield = 1.09
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - Kosten für den Schuldendienst
Debt - Pflicht
Weight Debt - Kapitalisierungsgewicht im Verhältnis zur Verschuldung
Weight Cost Debt - Schuldengewicht im Verhältnis zur Kapitalisierung
Tax - Steuer
Interest Expense = 0.0348
Debt = 0.1236
Market Cap = 0.723
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 0.723 / (0.723 + 0.1236) = 0.854
Weight Cost Debt = 100% - 0.854 = 0.146
Tax = 0.21
Cost Of Equity — Diskontsatz
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — risikofreie Rendite
β (beta) — Bestimmt das Risikomaß einer Aktie (Vermögenswert) im Verhältnis zum Markt und zeigt die Sensitivität von Änderungen der Rentabilität der Aktie im Verhältnis zu Änderungen der Marktrentabilität.
Risk Premium — Risikoprämie – Prämie für das Risiko einer Anlage in Aktien
Country Premium - Länderrisiko
k(f) = 2.75
β = 1.52
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 2.75 + 1.52 * 5.94 + 0 = 0.118
WACC = (0.0348 / 0.1236) * (100% - 0.854) * (1 - 0.21) + 0.118 + 0.854 = 22.17
Terminal Value = Discount (-2.85 * (1 + 1.09) / (22.17 - 1.09)) = -2.52
Company Value = ∑ (-2.85 / (1 + 22.17) ^ 5) = -2.34
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (-2.52 + -2.34) / 209960000 = -23.15